Am 07.10.1888 gründete der Zimmermeister Jakob Otto in Reichensachsen einen Zimmereibetrieb. Die Söhne Karl und Christoph traten 1909 in die Firma ein und führten sie unter der Bezeichnung ""Gebrüder Otto" weiter.

Bereits 1926 wurde ein Sägewerk angegliedert, das Holzzuschnitte für den eigenen Bedarf fertigte.

Nach der zweiten Weltkrieg übernahmen Karl Otto II und sein Vetter, Christoph Otto II, den weiteren Ausbau des Unternehmens.

1971 legte Henner Otto, Sohn von Karl Otto, seine Meisterprüfung als Zimmermeister ab und setzt ab diesem Zeitpunkt neue Impulse in der Firma. Um den steigenden Qualitätsansprüchen der Kunden gerecht zu werden und dem steigenden Bedarf nachkommen zu können, wurden moderne Maschinen eingesetzt. Nach Ausscheiden von Christoph Otto und Sohn Kurt Otto im Jahr 1976 trat Henner Otto als persönlich haftender Gesellschafter in die nunmehr firmierende Firma " Gebrüder Otto KG" ein.

Die überregionale Kundenlieferungen, die sich im Norden bis Niedersachen und Westpfahlen und im Süden bis Marburger Raum erstreckt , erforderte weitere Investitionen in den Maschinenpark. So verfügte das Unternehmen zu seinem Hundertjährigen Jubiläum in 1988 über damals modernste Gatter, Zerspaneranlagen, Sortier - und Bündelautomaten. Neben Schnitt- und Rundholz werden Palettenherstellung und Holzbau betrieben sowie Holzimprägnierungen durchgeführt.

1983 wurde das Unternehmen zur Holz-Otto GmbH, dessen geschäftsführender Gesellschafter Henner Otto ist.
Im Jahr 1984 wurde der Holzfachmarkt angegliedert, der bis heute den regionalen Heimwerkerbedarf abdeckt.

In 1991 wurde ein großer Meilenstein in der Geschichte der Fa. Holz-Otto GmbH gelegt. In der 12 km von Reichensachsen entfernten Stadt Waldkappel wurde nach 7 jähriger Suche in Grundstück von 6 ha gekauft, um eine neues Holzverarbeitungswerk zu bauen. Nach nur einjähriger Bauphase und einem Investitionsvolumen von 10 Millionen Euro konnte das neue Sägewerk mit modernster Bandsägentechnik in Betrieb genommen werden. Es wurde eine Holzverbrennung erbaut, um mit den eigenen Brennstoffen zu Heizen und die Trockenkammer zu betreiben. Hiermit wurde dem Trend zu Trockenem Holz erfüllt.

Eine Hundegger-Abbundanlage ist in Betrieb genommen worden, um fertige Dachstühle anbieten zu können.

Neben der Bauholzlinie wurde eine vollautomatische Lattenstraße in Betrieb genommen. Bereits 1994 wurde um eine Schwachholz- Bandsägenlinie erweitert, um Sondermaße und Palettenware anbieten zu können.

Seit 1999 bietet die Fa. Holz-Otto GmbH Nagelplattenbinder inklusive Statik an.

In 1999 bis 2000 wurde eine weitere Investition von 3,5 Mio durchgeführt. Die Fa. Holz-Otto GmbH hat eine Rundholzkappstation erbaut, um leistungsfähiger zu werden, schneller auf Bestellungen zu reagieren und eine bessere Qualitätssortierung durchführen zu können.

Das neueste Projekt der Zukunft ist das Herstellen von Keilgezinktem Holz, als Bauholz oder Konstruktionsvollholz. Die Maschine ist seit Anfang 2002 in Produktion.

Inzwischen ist die 5. Generation im Betrieb tätig. Sohn Christian Otto ist Holzbearbeitungsmeister und Zimmermeister und für die Technik, Zimmerei und Rundholzeinkauf im Betrieb zuständig; Tochter Nicole Dölle-Otto, Dipl- Betriebwirtin Fachrichtung Holz ist im Bereich Personal, Buchhaltung und Verkauf tätig. Beide sind zum 01.01.2003 als Geschäftsführer bestellt worden.

Um die Leistungsfähigkeit im Sägewerk zu erhöhen wurden in 2006 eine Nachschnittsäge der Firma Esterer eingebau, so daß der Betrieb nun im Einschichtbetrieb die 100.000 fm Grenze überschreitet.

2008 wurde mit dem Aufbau des Sortierwerkes begonnen, daß die Fa. Holz-Otto GmbH in 2009 in Betrieb genommen hat. Hier wird Seitenware und Hauptware automatisch sortiert, gestapelt und gekappt.